今は暗号通貨に投資するのに良い時期でしょうか?

暗号通貨市場は最近下落しており、市場センチメントは低く、ほとんどのアルトコインは下落の兆候を示しています。主流のBTCとETHは半減しているものの、一部の投資家は依然としてその繁栄に自信を持っている。このような背景から、今が投資の好機だと考えるアナリストもいる一方で、市場はすぐに下落するだろうと考える極端な反対者もいる。一部のテクニカルアナリストは、市場は短期的な反発の後、さらに弱含みを見せ、その後、大幅な上昇に転じると指摘した。では、今は暗号通貨に投資するのに良い時期なのでしょうか?

グループの多様性

実際、コスト、リスクの好み、価値観などがそれぞれ異なるグループは、今が暗号通貨に投資するのに良い時期であるかどうかについて、まったく異なる見解を持っています。

たとえば、暗号通貨の価値に対する見方が異なると、人によって投資戦略も異なります。ブリッジウォーター・ファンズの創設者レイ・ダリオ氏は、連邦準備制度理事会が多額の財政赤字を補う必要があったため「売り」を始めたと指摘した。現金はゴミであり、株はさらにゴミです。問題は、何が本当の利益をもたらすかということです。つまり、1970 年代と同じように、私たちの環境は変化しました。資産が実質的な収益を得られる限り、どのような形態であっても、それが最良の投資なのです。ビットコインは過去 11 年間で大きな成果を上げており、私の投資ポートフォリオの中で位置を占めるようになりました。

対照的に、マイクロソフトの創設者であり、世界で4番目に裕福な人物である彼は、暗号資産には投資していないと述べた。彼は、価値のある機能を持つ資産にのみ投資すべきだと述べた。ゲイツ氏は、企業の価値は素晴らしい製品の生産に基づいているが、暗号通貨の価値は、将来誰かがそれに対して支払うだろうという憶測だけに基づいていると考えている。ゲイツ氏は長い間暗号通貨に対して懐疑的だった。

さらに、リスクに対する好みが異なると、人によって戦略も異なります。リターンだけを見ると、暗号通貨は利益が出る可能性があるハイリスクのギャンブルであるということを受け入れることができれば、それは良い投資になる可能性があります。しかしその一方で、すべてのお金を失う可能性も高くなります。なぜなら、世界的な暗号通貨の価格暴落の中、ビットコインを含む暗号通貨の価格は2022年に下落しているからです。リスクの好みが異なれば、人々は異なる選択を迫られます。

暗号通貨に少しでも注意を払っている投資家は、ほぼすべての国の政府や金融規制当局が暗号通貨を購入するリスクについて投資家に警告していることを知っておくべきです。そしてリスクは確かに存在します。ある投資が、金持ちになる方法として見出しや広告、有名人の推薦などで取り上げられ始めると、投資家たちはリスクを考えずにその投資に群がります。

人間は物語の誇大宣伝に巻き込まれるようにできている。これは政治、個人の意見、社会において見られます。市場も同様です。実際、これは暗号通貨ではより頻繁に起こります。その結果、投資家は、結果として生じるボラティリティ、偽りの詐欺、偽りの高収益プラン、そして実質的には補償プランや保証がないことにより、損失を被ることがよくあります。

さらに、コストが異なると、投資家は異なる戦略を採用することになります。実際、大規模な調整ではほとんどの投資家が損失を被る可能性がありますが、投資家を完全にブロックすることはないようです。経験豊富な投資家にとって、このような値下がりは暗号通貨の世界では目新しいものではありません。さらに、個人投資家の熱意は衰えているものの、暗号通貨分野へのベンチャーキャピタルやファンドの投資は依然として行われています。

ブロックチェーン投資会社クリプトバレーベンチャーキャピタル（CV VC）とスタンダードバンクの新しいレポートによると、アフリカでは多くの人々が暗号通貨とブロックチェーンを採用し続けており、2022年第1四半期には2021年第1四半期よりも多くのベンチャーキャピタルがアフリカ大陸に流入した。レポートによると、ブロックチェーンのスタートアップ企業は2022年第1四半期に9,100万ドルを調達できたという。CV VCによると、2022年第1四半期のキャッシュフローは2021年第1四半期と比較して前年同期比149％増加し、11倍以上増加した。アフリカではまだ「ブロックチェーン・ユニコーン」は登場していないが、より多くのベンチャーキャピタリストが同地域に興味を示すようになると、2～3年以内に同地域の暗号通貨およびブロックチェーン分野からユニコーンが出現する可能性があると報告書は予測している。

同時に、多くの投資家はファンドへの投資を選択します。フィデリティのビットコイン・インデックス・ファンドへの投資は総額1億2,650万ドルを調達したと報告されており、全体的な成長は前回の報告期間と比較して鈍化していることを示している。ファンドの規模は2年目に緩やかに拡大したが、投資家の数は83人から689人に増加した。フィデリティは最近、顧客が退職後の貯蓄の一部をビットコインに割り当てられるようにすると発表した。

ビットコインは10年以上前から存在していますが、今後10年で暗号通貨業界はどのようになっているでしょうか?さまざまなグループが、将来の市場や得たい利益に対して異なる期待を抱いています。グループ間の違いと相まって、自然な選択も異なります。

しかし、暗号化の価値とリスクを十分に理解しており、投資のアイデアにまだ興味がある場合。そうなると、誇大広告ではなく事実に基づいた投資が必須になります。これがあなたにとって、そしてあなたの財政にとって良い選択であるかどうかについて総合的に判断してください。注意: このノートに記載されている情報や分析は投資アドバイスを目的としたものではなく、投資判断の根拠として使用されるべきではありません。

暗号通貨について市場が何を言っているかを知る

暗号通貨は長期投資として良いのでしょうか?銀行、ヘッジファンド、年金基金などの洗練された投資家によると、答えは「イエス」です。仮想通貨に投資する投資家は増えており、投資銀行大手のJPモルガンは2021年2月、ポートフォリオを多様化する手段として投資の1％をビットコインに投資することを検討してもよいと示唆した。しかし、この投資アドバイスは金融専門家を対象としており、数千ポンドの株式を保有する一般投資家を対象としているわけではありません。

特によく知られていない、または十分にサポートされていない暗号通貨への投資は、重大なリスクを伴います。真剣な暗号通貨投資家のほとんどは、まだよく知られていないプロジェクトに資金を投資することは考えません。最も重要なヒントは、洗練された投資家が何を購入しているかを観察することです。数十億ポンドの現金を管理し、長期投資を専門とする年金基金や大学の基金は、通常、ビットコインにのみ投資します。ビットコインは元祖暗号通貨であり、発売以来ハッキングされたことがなく、100% の稼働率を維持しているため、長期的な価値が高くなっています。

また、ビットコインはインフレヘッジとして有効でしょうか?投資専門家は、投資家がインフレをヘッジする手段としてデジタル通貨について語ってきた。現在のようにインフレが上昇すると、貯蓄口座内の現金の価値は時間の経過とともに低下します。年月が経つにつれ、銀行口座のお金で買える商品やサービスは減っていきます。

国債や金など「ヘッジ」として宣伝されている投資オプションは、長期的には現金よりも価値を維持するか、経済の他の部分の低迷の影響を受けない傾向がある。そのため、長期投資に関するアドバイスの多くは、銀行口座から現金を引き出し、時間の経過とともに価値が上がる可能性のある暗号通貨などの資産に移すことに重点を置いています。

ビットコインのコードに書かれた約束は、2100 万を超えるビットコインは決して作成されないということです。そのため、一部の専門家は、ビットコインは英国ポンドや米ドルのようなインフレ通貨ではなく、むしろデフレ通貨であり、時間の経過とともに価値が上がると考えています。

もちろん、政府がビットコインを具体的に規制することを決定した場合、ビットコインを支持するデフレ論は失敗するでしょう。例えば、インドは暗号通貨取引の禁止を提案しており、あらゆる種類のデジタル資産を保有するすべての人に罰金を科すことを示唆している。

ビットコインや暗号通貨全般を取り巻く規制の不確実性は、投資に影響を与える重要な要因の 1 つです。

注目すべきは、パンデミック以降の金融緩和と最近のFRBの利上げの影響により、暗号通貨市場が米国株とますます連動するようになり、ビットコインはインフレをヘッジする資産ではなくリスクの高い資産であると考える投資家が増えていることである。しかし、暗号資産は多くの危機の際に株式などの従来のリスク資産を上回るパフォーマンスを示してきたため、依然として多くのプロの投資家の選択肢となっています。

リスク、規制、さらにはマクロ環境の不確実性がビットコインと暗号通貨市場の発展に影響を与えていることがわかります。暗号通貨が良い投資であるかどうかについては明確な答えはありません。しかし、投資したい場合、暗号通貨投資家は他の投資と同様にデューデリジェンスを行う必要があります。どの暗号通貨が世界を変える本当の可能性を秘めているか、よく考えてみましょう。あれやこれやの暗号通貨が「月に行く」と叫ぶ悪意のある人物に惑わされないようにしてください。