ブロックチェーンは保険業界に新たなモデルをもたらす

保険会社がブロックチェーン P2P やクラウドファンディング モデルを採用している場合、メリットはリスクを上回りますか?

この意見記事では、ブロックチェーン技術と真のピアツーピア (P2P) およびクラウドファンディング モデルに基づいた保険業界のビジネス モデルの可能性について説明します。

金融に変化が起きています。フィンテック業界への投資は過去5年間で急増し、投資額は8倍の200億ドル近くに上り、従来型企業に混乱を引き起こしている。業界で最も興味深い開発は、間違いなくブロックチェーンです。特に決済サービス、商品取引、セキュリティの面で、ブロックチェーンが銀行業界にどのような影響を与えられるかを示す例はすでに数多くあります。

保険業界の破壊的変化は、一般的にモノのインターネットやビッグデータなどの新しいテクノロジーの影響だと考えられています。もちろん、クラウドファンディングモデルや保険会社の可能性も破壊的要因になると考えられています。現在は銀行業務に重点が置かれているため、ブロックチェーンは業界に与える影響は小さい。イーサリアムのホワイトペーパーや「ライフタイムチェーン」などの一部の文書では、ブロックチェーン技術を使用した新製品の例が紹介されていますが、新しいビジネスモデルの可能性についてはほとんど考慮されていません。

2016年3月、オランダ国立銀行はオランダの金融市場の状況に関する報告書を発表し、将来的に持続可能なビジネスモデルを暗赤色でマークし、保険部門に預け入れました。従来の保険会社には存在しないように見えるものの、新しいビジネスモデルに対する緊急性は高い。研究は、未成熟な分野で新しいモデルを確立することになる破壊的な変化ではなく、現在のモデルに対する漸進的な変化に重点を置いています。

保険会社向けブロックチェーンベースのビジネスモデル

では、新しいモデルとは何でしょうか。また、このモデルはどうすれば実現可能になるのでしょうか。ブロックチェーンは、特にスマート コントラクトを使用することで、真の P2P および/またはクラウドファンディング保険モデルを実現する可能性があります。

新しいビジネスモデルでは、引受人は需給マッチング、リスク計算調査、事業および資産管理の移転に重点を置くことになります。保険会社は、ユーザーが保険のニーズを公開できる市場のような取引プラットフォームを提供し、商品を標準化できるだけでなく、特定のニーズにも応えることができます。

引受人は、AO に基づく「リスク インテリジェンス」とリスク モデルを使用します。彼らは過去のデータに基づいて保険料を計算し、予算からの逸脱を差し引いた上で期待収益を公表します。この解放保険料の計算に関しては、関心のある投資家が需要保険に入札/加入することができます。これは、保険ニーズの種類、投資家の利用可能なリソース、およびリスク許容度に応じて、クラウドファンディング アプローチでグループとして、または P2P アプローチで個人として行うことができます。これまでのところ、このモデルは、ロイズがすでに保険市場を支配し、ピアツーピア融資市場ですでに資金調達サークルを持っているように見えます。

そして、ここでブロックチェーンが重要な役割を果たすことになります。分散型台帳が管理されるほか、スマート コントラクトの使用により、投資家が顧客から保険ニーズを投稿したときに、顧客に支払いが行われることが保証されます (スマート コントラクトは従来の保証としてプログラムされていますが、銀行は必要ありません)。この従来のアプローチを基盤として、ブロックチェーンは管理と実行のプロセスを非常にシンプルにし、ほぼ完全に自動化し、透明性とコストを高めます。しかし、それを超えて、投資家は最大リスクギャップ（つまり、スマートコントラクトによって上限が設定された金額）を理解します。

保険会社は、保険金請求の有効性を検証するために損害評価の役割を果たすこともありますが、これは簡単に第三者にアウトソーシングすることができ、ブロックチェーンを別の台帳に接続することで、この検証を自動的に検証することができます。

このモデルでは、保険市場におけるスマートコントラクトの応用はP2P商品のような保険に限定されず、ほぼすべての保険に使用できます。特に、クラウドファンディングモデルに投資を希望する多数の個人投資家を集めることができれば、大きな出来事が起こったときに各投資家への影響を最小限に抑えることができます。

利点

この新しいビジネスモデルは、保険会社、投資家、顧客など、関係するすべての当事者にとって有益です。

保険会社が市場およびリスク情報を提供するこのビジネス モデルにおける保険会社のメリットを見てみましょう。

•顧客が必要とする資金が投資側に残っている限り、保険会社は少額の資金しか必要としません。

• 規制当局の承認について言えば、P2P レンディングのようなビジネスでは、完全なライセンスセットは必要なく、1 つのライセンスさえ必要ありません。これは規制当局の抜け穴にすぎません。

• プラットフォームの開発に関しては、従量課金制でサードパーティにアウトソーシングすることが可能であり、またそうすべきです。これにより、会社はより「資本の柔軟性」が高まり、非常にスリムで柔軟性があり、コスト効率の高い組織が生まれます。

投資家側：

• これにより、無駄のない組織に投資する新たな機会が生まれ、潜在的な収益が高まります。

• クラウドファンディングを通じて構築するこの機会は、大規模な機関投資家だけでなく、プライベートエクイティ投資家にとっても有益です。

• 最大の財務リスクエクスポージャーを明確に把握します。

顧客にとってのメリット:

• 複数の投資家の入札/申し込みと低い運用コストモデルにより、保険料は従来の保険料よりも安くなります。

•このモデルは、顧客が特定の保険ニーズを投稿するための非常に簡単な方法を提供します。

•スマートコントラクトは、イベントが有効な場合に保険の支払いを保証できます。

チャレンジ

もちろん、このモデルにはさまざまな問題があり、そのうちのいくつかは緊急に解決する必要があります。

1. まず、規制当局はこの保険構造を受け入れるのでしょうか? (保険と投資家の資本が直接結びつき、保険会社に資金が残らなくなります)。

2. 保険会社は、顧客に多額の支払いをしながら、リスクを集約/分散するために、必要な数の投資家を生み出すことができるでしょうか?

3. 特に柔軟性が求められるため、非常に特殊な保険が必要なので、これをサポートするプラットフォームはありますか。

4. リスク計算について – 保険の非常に特殊な性質により、保険会社が投資家を引き付けるためにリスクとリターンを計算する能力があるかどうか。

5. このようなモデルは、支払い能力のある第三者が資金準備金に参加する法的要件はないものの、資金は投資家から直接提供されるため（支払い能力がスマート コントラクトによって保証されている場合でも）、顧客の信頼を得ることができます。

6. スマートコントラクトの保証により柔軟性が失われる可能性がある投資家にとって興味深いものとなるでしょう。

要約する

要約すると、ブロックチェーン技術を使用して真の P2P / クラウドファンディング モデルを作成するこの保険ビジネス モデルには、多くの興味深い利点があります。このモデルでは、もはや保険会社ではなく、スマートな資本取引を行う会社であるとも言えます。
保険市場のビジネスモデルに対する現在の圧力を考えると、その答えは、メリットがデメリットを上回ることを意味するのでしょうか?あなたの意見を聞きたいです！