シリコンバレー革命が到来し、ウォール街もその波に乗ろうとしている

JPモルガン・チェースのCEO、ジェイミー・ダイモン氏はそれを非常に簡潔に表現した。 「シリコンバレーがやってくる」と彼は言った。

ダイモン氏は今春の株主への年次書簡で、ウォール街は旧体制のやり方のせいで頭脳と資金力のある何百もの新興企業に囲まれていると警告した。伝統的な銀行は、ますます「シームレスで競争力のある」代替手段が出現する世界に直面しています。同氏は、JPモルガンはサービスの近代化に取り組むと述べた。必要であれば、JPモルガン・チェースは銀行業界に破壊的変化をもたらそうとしているシリコンバレーの新興企業と協力するだろう。

彼の警告は無視された。過去数か月間、ウォール街はシリコンバレーのフィンテック企業を驚くべきペースで受け入れてきた。最新の例：今週初め、サンフランシスコのブロックチェーン企業 Chain が、Nasdaq、Citi Ventures、Capital One Financial、Visa などの金融大手から 3,000 万ドルの資金を調達したと報じられました。

Chain はブロックチェーン プロトコルに基づいて金融システムを構築します。このオンライン公開台帳システムは、デジタル通貨ビットコインの基礎です。この技術は、より効率的で安全な通貨交換方法を提供するだけでなく、株式、債券、先物を含む他の金融資産の取引方法も変えることができます。

世界最大の証券取引所ナスダックは、Chainと提携して、プライベートエクイティを取引するための暗号通貨対応デジタルマーケットプレイスを構築しました。チェーンのCEOアダム・ラドウィン氏は、同社の他の投資家らがチェーンのブロックチェーン技術を使って独自のシステムを構築していると語った。

ラドウィンは次のように明らかにした。

「当社の投資家は全員、当社のビジネスパートナーであるか、強い意志を持っている。すでに協力協定について協議している。」

一方、ニューヨーク証券取引所はサンフランシスコのビットコインインフラ企業Coinbaseに投資した。ゴールドマン・サックスはビットコイン消費者サービス企業Circleを支援した。また、元JPモルガンの商品取引王ブライス・マスターズ氏が率いるデジタル・アセット・ホールディングス（DAH）は、ナスダックやチェーンが開発しているものと同様の「暗号証券」システムを開発している。

ウォール街はさまざまな方法でビットコインの世界を前進させています。

ブロックチェーンと株式市場

ブロックチェーンは本質的には暗号化アルゴリズムによって管理されるオンライン台帳です。ビットコインの場合、そのブロックチェーンはデジタル通貨ビットコイン（ビットコイントークン）の動きを追跡する役割を担っており、監視の役割も果たしています。

たとえば、株式取引を暗号化されたオンラインデータベースに埋め込むことで、株式市場を大幅に簡素化できると期待されています。

Nasdaq と Chain は、株式公開前の企業の株式管理をよりよい方法にすることを目指しています。ブロックチェーンは、株式の売買や取引の監査をより効率的に行う方法を提供します。ジョージタウン大学の金融学教授ジェームズ・エンジェル氏は、プライベート・エクイティ市場を「ブロックチェーンの最も完璧な応用」とさえ呼んだ。

プライベート・エクイティ市場はナスダックの最終目標ですか?あまり。ナスダックの技術ディレクター、ブラッド・ピーターソン氏は、これは同社がブロックチェーンプロトコルを使用して最終的に公開株式市場を根本的に改革するという計画の第一歩に過ぎないと述べた。

偶然にも、オンライン小売業者のオーバーストックはすでにこのステップを早くから踏んでおり、完全な暗号証券マーケットプレイスTØ.comを立ち上げています。同時に、ブロックチェーンベースの株式貸借監視システムも開発しました。

もちろん、ビットコインのブロックチェーンは完璧ではありません。たとえば、現時点では株式公開市場に十分な速度が備わっていません。これらは Chain が解決したい問題です。本質的には、同社は企業が独自のプライベートブロックチェーンネットワークを運用し、そのネットワークをより高速かつ安全な方法で他のネットワークに接続できるようにするテクノロジーを提供しています。

あらゆる通貨取引および金融商品の処理

Nasdaq、Overstock、その他のブロックチェーン システムの台頭は、必ずしも通貨の取引方法を変えることを目的としているのではなく、株式市場を完全に変革することを目的としている。

ラドウィン氏はこう語った。

「私たちが構築し、パートナーのほとんどが重視しているのは、ブロックチェーンがあらゆる種類の資産を発行できることです。ある証券を別の証券と交換できるだけでなく、通貨を取引することもできます。あらゆる種類の通貨取引だけでなく、他の種類の金融商品も処理できるネットワークが誕生するでしょう。」

特に証券市場の変革が成熟していることを指摘しておく必要がある。株式市場での取引は決済までに最大 3 日かかることがありますが、ブロックチェーンにはこの一見不当と思われる遅延時間を排除できる可能性があります。現在、株式決済は DTCC と呼ばれる組織によって監督されており、そのグループでさえブロックチェーン技術を公に称賛しています。

シリコンバレーが到来し、ウォール街はすでに手を伸ばしている。

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