フィンテックがダボスで新たな流行に

ブロックチェーンの実際の応用に関して言えば、ブロックチェーンはほとんどの種類の金融取引をほぼリアルタイムで決済することを可能にし、それによって相手方リスクを排除し、資本を解放し、取引コストを大幅に削減します。ブロックチェーンは、データレベルとサービスレベルで分割モデルを実現することもでき、個人が実際に自分のアカウントの管理者になることを可能にします。

「この会議に参加するのはとても困難でした。参加できる場所を得るまで、主催者と長い間やり取りしました。」 2016年夏季ダボス会議で、マスターカード中国副社長の呉環宇氏は国際金融ニュースの記者に対し、6月27日の午後に「リテールバンキングの破壊」というイベントに参加する予定だったが、イベントが混雑していたため、参加を拒否されそうになったと語った。

このイベントでは、TransferWiseのCEO兼共同創設者であるTaavet Hinrikus氏が、TransferWiseがどのようにP2P送金サービスを提供しているか、そしてデジタルイノベーションが金融サービスの未来をどのように変えるかについて議論しました。

これは今夏のダボスフォーラムではほぼ標準となっている。今年の夏季ダボスフォーラムのテーマは「第四次産業革命：変革の力」です。このフォーラムではフィンテックが話題になっています。伝統的な金融機関と新興のインターネット金融企業の両方が、今シーズンのトレンドに追いつこうとしています。

政府にレースの規制開始を求める

サマーダボスフォーラム初日には、「フィンテックはバブルに遭遇する」と題したサブフォーラムが多くの聴衆を集めた。会議では、多くの規制関係者が金融テクノロジーに関する規制問題について議論しました。

英国の金融サービス新興企業TransferWiseのCEO、ターベット・ヒンリクス氏は、フィンテック企業にとって問題は規制が多すぎるか少なすぎるかではなく、適切な規制の量であると考えている。業界は、政府が「スマート規制」アプローチを採用し、主要原則を明確にし、革新的な技術の開発を許可すべきだと考えています。業界としては、認可やライセンスではなく、包括的な規制枠組みを遵守し、イノベーションの方法を定義すべきです。

ARKインベストメント・マネジメントLLCのCEO、キャサリン・ウッド氏は、政府も規制政策で競争すべきだと示唆した。彼女は、英国の現在のビットコイン規制政策は最も適切であり、それが多くの米国企業を英国でビジネスを行うよう誘致していると述べた。一部の米国企業は米国政府に対し、英国政府の取り組みを参考にすべきだとさえ伝えた。

実際、フィンテック企業による「顧客選び」という現象はすでに起きている。ビットバンクの共同設立者、郭宏才氏は国際金融ニュースの記者に対し、もともと香港に登録されていたビットコインプラットフォームのビットフィネックスは近い将来香港を離れ、台北で事業を行う予定であると語った。

では、最近のBrexit事件は英国のフィンテック規制当局の競争力を弱めることになるのでしょうか？

この点について、ターベット・ヒンリクス氏は、過去1週間、英国への資金流出入取引が特に頻繁で、同社の取引量が3倍に増加したと述べた。この観点からすると、Brexit は当社の事業に何ら影響を与えません。

キャサリン・ウッド氏は、現時点では状況はまだ不明だが、セキュリティの観点から見ると、ビットコインは間違いなくこの事件の影響を受けるだろうと述べた。実際、「Brexit」事件により投資家のリスク回避が強まり、ビットコインは再びわずかに上昇した。

中国信用易の創業者兼CEOである唐寧氏は、同社のフィンテック業界への投資は長期的な行動であり、ブレグジットの短期的な影響には影響されないと述べた。唐寧氏はまた、フィンテックの将来に対する自信を表明し、フィンテック技術は金融市場の柔軟性を高め、伝統的な金融機関を補完する有益な存在となり得ると信じています。

中国のインターネット金融会社は混雑している

このフォーラムには、国内の多くのインターネット金融企業が集まり、金融テクノロジー戦略を発表しました。

前述のサブフォーラムで、唐寧氏はCreditEaseが金融テクノロジーの分野に注力し、今後さらに多くの行動を起こすことを明らかにした。

「フィンテック業界は、スマート投資アドバイザー、ブロックチェーン、モバイル決済など、さまざまな分野を含む金融とテクノロジーの高度な融合です。CreditEaseは新しい金融業界投資ファンドを設立し、国内外のフィンテック業界の投資機会の獲得に注力し、ブロックチェーンや取引決済などのホットな分野にまたがる企業に投資しています。」唐寧は率直に言った。

夏季ダボス会議のわずか3日前に、CreditEaseはビットコイン企業CircleのDラウンドの資金調達にも参加しました。これまで、DCVC、HSBC、Temasek等と共同でTraedshift等の海外フィンテック企業に投資するなど、多くのフィンテック企業への投資に参加してきました。

JD FinanceのCEOである陳勝強氏は、自社の技術備蓄に加え、過去2年間に多くのテクノロジー企業やデータ企業にも投資してきたと述べた。同社の経営陣は毎年、米国のニューヨークとシリコンバレーを訪問し、伝統的な金融機関や最新のテクノロジー企業がどのように革新を図っているかを研究している。

陳勝強氏は、データリスク管理モデル企業であるZestfinanceへの投資プロセスについても語った。土地勘のない米国で３時間も一人で運転し、途中で給油も１度してようやく相手に好印象を与えたという。現在、両者はデータリスク管理の分野で多くの協力成果を上げており、近い将来、同国に合弁会社を設立する予定です。

Dianrong.comの創設者兼共同CEOであるGuo Yuhang氏は、「今後、Dianrong.comはフィンテック企業になることを目指します。なぜなら、金融技術の未来は、単にオフラインではなくオンラインで製品を販売するのではなく、依然として技術によって推進されなければならないからです」と語った。

郭宇航氏はまた、フィンテック企業の重要な責任は投資家教育であると指摘し、Dianrong.com は今年からこの社会的責任を担い始めた。同時に、新興の金融テクノロジー企業にも注目し、投資して成長を支援しました。

伝統的な金融機関はブロックチェーンに注目している

伝統的な金融機関も金融テクノロジーに強い関心を示しており、彼らが最も関心を持っているテクノロジーはブロックチェーンです。

UBSグループはこのフォーラムで「信頼エンジンの構築：ブロックチェーンが金融と世界をどのように変革するか」と題するホワイトペーパーを発表しました。ホワイトペーパーでは、今後20年間にブロックチェーン技術が世界にもたらす影響は、過去20年間にインターネットがもたらした影響と同じくらい大きなものになると指摘しています。

ホワイトペーパーでは、ブロックチェーンの実用化の観点から、ブロックチェーンはほとんどの種類の金融取引のほぼリアルタイムの決済を可能にし、それによって相手方リスクを排除し、資本を解放し、取引コストを大幅に削減できると考えています。ブロックチェーンは、データレベルとサービスレベルで分割モデルを実現することもでき、個人が実際に自分のアカウントの管理者になることを可能にします。

UBS は、人々がブロックチェーンベースの金融システムに接続するために使用するアプリケーションである、将来の「スマートウォレット」を指摘しています。たとえば、「スマートウォレット」は、個人用で自由にプログラム可能なポートフォリオマネージャースタイルのアプリケーションとして構築できます。

これらのアプリケーションは、ユーザーに代わって取引したり、ニュースを閲覧したり、市場動向に基づいて自律的に取引の決定を下したりすることができます。

UBS中国の責任者である銭宇軍氏は、現在、中国では提携活動が主な焦点であると語った。 2016年初頭、中国人民銀行は、中国の投資家によるビットコインやその他の暗号通貨への関心に応えて、デジタル通貨に関する調査を公表した。しかし、ブロックチェーンは中国で規制上の課題に直面する可能性がある。

UBSは昨年3月、ブロックチェーンの可能性を探り、活用し、共有するためのパスファインダープログラムを立ち上げた。将来的には、UBS が独自のブロックチェーン プラットフォームを持ち、通貨を発行する可能性があります。さらに、ブロックチェーンベースの株式取引プラットフォームが登場する可能性があり、これらのプラットフォーム間の決済には多目的決済コインが利用できるようになる。 UBSは、これがブロックチェーンと現実世界の間のギャップを埋めるのに役立つだろうと述べた。