ビットコインの未来: 結局のところ、人間とアルゴリズムは異なる

すべては2008年10月31日、サトシ・ナカモトの野心的なアイデアから始まりました。彼は、人々の間の信頼だけに依存しない電子送金システムを提案した。しかし、ビットコインが将来直面する多くの困難、特に消費者の否定的な認識は、まさにビットコインを支える特性としての対人信頼の欠如によって引き起こされます。ビットコインの背後にある技術は進歩し続けており、すでに強力なセキュリティがさらに強化されていますが、ビットコインに対して否定的な見方を持つ多数の消費者が、信託責任に違反する個々のビットコインユーザーの行動を攻撃し続けており、ビットコインの全体的なイメージとユーザーとの関係がさらに損なわれています。

ビットコイン業界への悪影響は、主にメディアと世論から生じます。残念ながら、起業家や投機資本家はこの分野の発展に非常に楽観的であるにもかかわらず、世論やメディアは依然としてこの業界に関する否定的な報道に重点を置いています。詐欺師がテクノロジーを利用して違法取引を行っているといった見出しが新聞に頻繁に掲載される傾向にあります。

例えば、Wired 誌は昨年 3 月に「マウントゴックスの内部秘密、4 億 6000 万ビットコインの崩壊」というタイトルの記事を掲載しました。 「ビットコイン・ポンジー・スキーム - テキサス州の男性が違法な資金調達で起訴」は昨年6月にウォール・ストリート・ジャーナルの見出しを飾った。大手メディアも中小メディアも、同様の見出しを掲げている。例えば、「オンライン闇市場シルクロードの運営者ロス・ウルブリヒトが起訴される」（ブルームバーグ・ニュース、2015年2月4日）、「元連邦捜査官2名がシルクロード襲撃中にビットコインを盗んだ容疑で告発される」（CNN、2015年3月30日）、「理事オリヴィエ・ジャンセンスがビットコイン基金に関する耐え難い真実を暴露」（コインテレグラフ、2015年4月5日）など。

このような見出しはセンセーショナルな場合が多く、一般の人々にビットコインに対する否定的な印象を与えるだけでなく、潜在的な投資家がこの業界に投資することを思いとどまらせることにもなります。

業界のリスクを軽減し、市場の信頼を再構築する

ビットコイン技術は理論的には電子送金のリスクを最小限に抑えることができますが、ビットコイン業界と市場の現実は理想からは程遠いものです。この分野の繁栄は、参加者の自己規律と大きく関係しています。

一般的に言えば、新しいテクノロジーが普及すると、さまざまな分野の専門家がさまざまな方法でこの新しいテクノロジーのさまざまな側面を維持し、それを継続させます。これはビットコイン中心の業界にとっても例外ではありません。この業界はこの法律に従って急速に成長しています。しかし、規模が大きくなるにつれて、ビットコインのユーザーベースにおける潜在的な危機が徐々に浮上しつつあります。なぜなら、業界サークルの拡大に比例して、ビットコインを使用して金融犯罪を犯すユーザーの数も増加するからです。

リスクは経済産業の一部としてほぼどこにでもある悪夢ですが、ビットコイン業界は依然としてリスクを軽減し、市場の信頼を高めるための行動をとることができます。私の知る限り、方法はいくつかあります:

1. 専門的なビットコイン技術チームを設立し、ハードウェアとソフトウェアの作業をサポートします。専門的に訓練されたビットコイン システム運用チームを持つことで、ユーザー取引のセキュリティを保護する専門的な能力をより発揮できます。

2. 業界の基準を設定し、機会を減らすことなくユーザー グループの信用レベルを確保します。

3. 中核となる専門能力評価システムを確立する。

4. 業界倫理、信用システム、国際送金実施基準を含む一連の業界行動基準を策定する

ほとんどの人がビットコインの商業的応用について言及するとき、最初に思い浮かぶのはおそらく国際送金でしょう。現在に至るまで、業界ではこのサービスに対して依然として高額な料金を請求しており、新しい企業が業界に参入する機会を提供しています。彼らはローンを通じてビットコインに投資することができ、現在の価格体系に影響を与えることができます。

しかし、国際送金の消費者が考慮する要素は価格だけではありません。多くの場合、サービスプロバイダーの信用の方が重要です。送金について何かを学んだ人なら誰でも、ハワラ システムに精通しているでしょう。中世以来中東、北米、南アジアで普及してきたこの地下キャッシュフローシステムは、仲介業者の信用に基づいています。仲介業者はまずシステムを信頼する必要があり、トレーダーも連絡を取る仲介業者を信頼する必要があります。この信頼は、世代から世代へと伝わる口コミによって成り立っています。

データによると、人々は送金手段としてのビットコインに信頼を寄せていない

ビットコインの初期の頃から、専門家と一般消費者の直接的なやり取りが最大の課題となっていました。最近の調査によると、国際送金の手段としてのビットコインの信頼性に、従来の送金業界よりも信頼を置いているアメリカの消費者はごくわずかだという。これは、前述のメディアにおける否定的な報道が一因です。

消費者の中には、従来の送金サービスを一切信頼していない人もいることに注意が必要です。おそらく後継者はこの分野でさらに努力して市場を拡大できるでしょう。

私の推測では、消費者はビットコインの背後にある技術を知らないだけでなく、従来の国際通貨の流れの背後にある技術も知らないのだ。

郵便サービスを別にすれば、過去 40 年間に米国から発信された国際送金では、主に 2 つの技術が使用されました。電信送金と ACH 集金支払サービス (米国外の ACH 機関を通じて運営されるメディア交換自動送金サービスとも呼ばれます) です。両サービスの主な提供者はウエスタンユニオンとマネーグラムで、どちらも収益性が高く秩序ある分野で最大手の2大企業である老舗企業です。

これら2社を含むこの業界の企業は、昨年、送金業務で合計160億ドルを稼ぎ出した。世界銀行によれば、この業界は昨年、総額4,380億ドルの送金を取り扱った。同社の顧客は主に発展途上国の企業です。手数料は送金額の最大29%になる場合があります。

それでは、電信送金についてお話ししましょう。連邦準備制度理事会傘下の国際銀行間金融通信協会やニューヨーク清算所銀行間決済システムなどの機関は、このサービスを提供することができます。このサービスのメリットは、双方の口座情報を提供しながら金融機関間のリアルタイム送金を実現できることです。手数料は比較的高いですが、電信送金サービス（両方の銀行が電信送金をサポートしている限り）では、比較的迅速な送金体験を提供できます。

ACH は、新しい電信送金とは異なり、40 年前に Electronic Payments Association によって確立された一連の実証済みの標準に基づいて構築されています。一般の人々は、給料を受け取ったり、家族内で送金したりするときにこのサービスを利用するため、ACH に馴染みがあります。 ACH 送金リクエストは電信送金のように個別に処理されるのではなく、一括で処理されるため、電信送金よりもコストがはるかに低くなります。しかし、同じ理由で、ACH 転送には時間がかかります。一般的な ACH 転送は、到着するまでに通常数営業日かかります。多くの民間金融機関が ACH 送金時間の短縮とコストのさらなる削減に取り組んできましたが、成果はごくわずかでした。結局のところ、ACH の背後にある成熟したテクノロジーと運用モデルをさらに改善することは困難です。

それに比べると、ビットコインの技術はより進んでいるように見えます。この新しいシステムは、暗号化ブロック チェーン (ブロックチェーン) に基づいてオープンな台帳を作成し、集中型ではなく分散型のコンピューター グループを使用してトランザクションを確認します。ビットコイン利用者がマイニングマシンと呼ぶこれらのコンピューターは、数学的な問題を解くことで取引を確認する権利を競い合い、検証が完了すると対応する報酬を受け取ります。多数の分散型サードパーティ コンピュータ グループの膨大な計算能力により、トランザクションは約 10 分で確認でき、ビットコイン システムのトランザクション コストは転送の両当事者にとって無視できるほど小さくなります。

消費者はテクノロジーのメリットと対人信頼を比較検討する

コンピューターサイエンスの分野でどれほど刺激的で最先端の技術革新が達成されたとしても、消費者はそれほど気にしません。 ACH と電信送金の技術的な違いは考慮されておらず、電信送金サービス間を意識的に区別することさえありません。また、郵便局が現金小包を配達する際にどのような仕分けシステムを使用しているかを消費者がわざわざ調べるとは思えません。

消費者は、それぞれの特定のテクノロジーの利点と、これらの特定の現金送金サービスを提供する人々が信頼できるかどうかについてより懸念しています。結局のところ、彼らは苦労して稼いだお金を彼らに託そうとしているのです。少なくとも私の場合、みすぼらしいウエスタンユニオンの店舗に行くたびに、現金の送金に何か問題が起きるのではないかと心配せずにはいられず、現金が消えていないか確認するために頻繁にポケットに触るほどです。

これらの送金会社の契約条件は非常に複雑で、エクストリームスポーツの長い安全条項と比べると見劣りします。実際、人々は送金会社が使用するテクノロジーを信用していないわけではありません。彼らはただ不信感を抱いている

これらのテクノロジーを使用し、現金送金にアクセスできる送金会社の従業員（彼らは、長々とした細かい条件を書いた弁護士も信用していないと思います）。

結局、人間とアルゴリズムは違う

しかし、データによれば、ビットコインと密接な関係のある人々、言い換えれば、過去 2 年間にメディアの注目を集めた少数のビットコイン ユーザーが、ビットコイン システムに不信感を抱き始めていることがわかります。

ビットコインコミュニティはこの障害を認識し始めており、ビットコインへの信頼を回復するための広報キャンペーンを開始したり、マーケティング戦略やブランドイメージからビットコインを完全に排除したり、ビットコインが送金サービスの受益者と関連付けられず、特に送金申請の最後の重要なステップで使用されないようにするなど、さまざまな対策を講じてきました。これらの対策は理にかなっていますが、この障害を克服するには十分ではありません。

私は個人的にビットコインの将来に依然として全幅の信頼を置いています。ビットコインに代表される金融業界における新技術の出現により、将来の送金サービスの透明性と消費者保護は従来の金融システムよりもはるかに強固なものとなるでしょう。しかし、今日の消費者は依然として、信頼できる物理的な送金サービスプロバイダーを通じて資金を送金することを好みます。伝統的な専門送金ネットワークを新時代のビットコイン技術と有機的に組み合わせることができれば、ビットコインは伝統的な金融サービスにおける人的リスクを効果的に軽減することができ、また、物理的な送金サービスプロバイダーの評判が良いことで、消費者がビットコイン技術をより広く受け入れることも可能になります。

サトシ・ナカモトがビットコインを市場に導入したとき、彼はビットコイン技術が「人々の間の信頼ではなく、完全に暗号証明に基づいている」ため、「完全に分散化されており、信頼できる当事者の中央サーバーのサポートを必要としない」技術であると説明しました。しかし、ビットコイン ネットワークとは異なり、ビジネスを運営し、顧客と積極的に関わる金融従事者は、感情的な側面を持つ普通の人間であり、結局のところ、人間とアルゴリズムは異なります。