ビットコインが急落する中、ビットコインのトップクジラの動向はどうなっているのでしょうか?

クジラは海の中で最も大きな生物であり、水面に浮上するとしばしば巨大な波を起こすことが知られています。大量の暗号資産を保有するユーザーは、同様に資金移動の際に市場変動を引き起こすため、コミュニティでは一定量以上の暗号資産を保有する大規模ユーザーや機関をクリプト・ホエールと呼んでいます。

暗号通貨クジラ、特にビットコインクジラの動向が最も目を引く。ビットコイン・ホエールという用語は、個人、さまざまなビットコイン・ファンド、投資機関など、大量のビットコインを所有するユーザーを指します。通常、少なくとも 1,000 BTC またはそれに相当する USD 以上の資産を保有するユーザーを指します。

これらのクジラは膨大な量のビットコインを保有しているため、彼らが行うすべての取引は市場に大きな影響を与える可能性があります。

したがって、暗号通貨クジラの行動を注意深く監視することは非常に重要です。

ビットコインのトップクジラは誰ですか?

保有量ランキングにおけるビットコインクジラの動向に注目が​​集まっていますが、実際には実名クジラを数えることしかできません。なぜなら、BTCの大口保有者は通常、すべての資産を同じアドレスに置くことはなく、謎のクジラはBTCアドレスを一般に公開しないからです。私たちは、公開されているデータを可能な限り整理し、分析するよう努めています。

bitinfocharts BTC アドレス リッチ リスト TOP 10

1) グレイスケール・ビットコイン・トラスト: 654,885

グレースケール・ビットコイン・トラスト（英語ではGBTCと略される）は、ビットコインおよびブロックチェーン投資会社であるデジタル・カレンシー・グループ（DCG）の創設者兼CEOでもあるバリー・シルバート氏によって2013年に設立されました。 Grayscale Bitcoin Trustは、同グループの子会社であるGrayscale Investments, LLCがスポンサーとなっている。

グレイスケール・ビットコイン・トラストの持株会社であるグレイスケールは、市場最大のデジタル資産管理会社であり、世界最大のビットコイン購入者の1つです。同社は2013年9月に取引コード「GBTC」で信託基金を立ち上げた。 GBTC は同社の最大規模の商品の一つであり、主にビットコインに投資したいがリスクを懸念する投資家向けのファンドである。投資家はGBTC株と引き換えに現金またはビットコインをグレイスケールに引き渡すため、ビットコインの保管方法、法律違反の有無、税金の支払い方法について心配する必要がありません。これらの株式は一定量のビットコインで裏付けられており、年間2％の手数料を差し引いた後、流通市場で取引・流通することができます。

グレイスケールは長年にわたり、ビットコインの最大の保有者の1つでした。現在、グレイスケール・ビットコイン・トラストは654,885BTCを保有しており、その価値は170億ドルを超え、第1位となっている。

2) トップCEX: 約250万BTC

最も流動性が集中している場所として、トップCEXのコールドウォレットアドレスは通常、プラットフォーム自体と多数のユーザーに属するBTCをホストしています。全体としてクジラとしてリストされている理由は、中央集権型のCEXがこれらのBTCを制限なく移動できるためであり、これらのヘッドCEXのBTCウォレットも注目されている。一度、大量の流入や流出（譲渡や盗難）が発生すると、市場に大きな影響を与える可能性があります。

3) 米国政府: 164,004 BTC

米国政府は合計164,004 BTCを保有しており、2つのアドレスに分割されています。関連情報によると、米国当局が保有するBTCは主に以下の3つの事件で押収されたものである。

2020年11月、ダークウェブ最大の闇市場であるシルクロードは、69,369 BTCを押収しました。

2022年1月、Bitfinexのハッカーは94,643 BTCを押収しました。

2022年3月、シルクロードのハッカー、ジェームズ・チョンから51,326BTCが押収されました。

今年3月には、9,861ビットコインが市場価格2万1,877ドルを下回る価格で売却され、取引手数料を差し引いた収入は2億1,550万ドルだった。米国は膨大な量のビットコインを保有しているため、多くの市場投資家は米国がビットコインを売却する予定があるかどうかを常に懸念しています。結局のところ、これほど大量の BTC は市場に深刻なショックをもたらす可能性が高いのです。

4)ブロックワン: 164,000 BTC

Block.one は、分散型アプリケーション (DApps) とブロックチェーン ソリューションの構築に特化した、2017 年に設立されたブロックチェーン テクノロジー開発会社です。最も有名な製品の 1 つはドメイン名 EOS.IO です。関連情報によると、彼らは2017年6月から2018年6月まで、1年間にわたるセールを通じて40億ドルを調達し、それをビットコインと米国債に交換した。

Block.one は、EOS.IO に加えて、デジタル ID 検証、金融サービス、データ プライバシーなど、ブロックチェーンとデジタル資産に関連する他の分野にも携わっています。

ブルームバーグによると、Block.OneのCEOは2019年3月19日の株主への電子メールで、同社が14万ビットコインを保有していると述べた。

5) マイクロストラテジー: 152,333 BTC

MicroStrategy Incorporated は、ビジネス インテリジェンス、モバイル ソフトウェア、クラウド ベースのサービスを提供するアメリカの公開企業です。同社は 1989 年に Michael J. Saylor 氏と Sanju Bansal 氏によって設立され、ビジネス上の意思決定やモバイル アプリケーションの開発のために社内外のデータを分析し、それを基にしたソフトウェアを開発しています。

2020年8月、マイクロストラテジーは2億5000万ドル相当のビットコインを購入し、その後さらに1億7500万ドル相当のビットコインを購入したと発表しました。

MicroStrategyの第2四半期財務報告によると、2023年7月31日時点で、MicroStrategyは合計152,800BTCを保有しており、総コストは45.3億米ドル、平均コストは1BTCあたり29,672米ドルで、第2四半期に12,333BTCを追加しました。 2021年の129,699 BTCから現在4位の152,333 BTCまで、保有量は過去2年間で17.45%増加しました。

これまでに行われた資産売却は1回のみで、税制優遇を受けるために2022年12月22日に704ビットコインが1BTCあたり平均16,776ドルで売却された。

6) MTGOX KK: 141,686 BTC

Mt. Gox KK（マウントゴックス株式会社）は、ハッカー攻撃により倒産した有名なプラットフォームです。本社は東京にあります。かつては世界最大級のビットコイン取引プラットフォームの一つであり、2010年に設立されました。「Mt. Gox」は「Magic: The Gathering Online eXchange」の正式名称です。もともとは仮想マジックカードを売買するためのオンライン取引プラットフォームでした。

しかし、時間の経過とともに、マウントゴックスは徐々にビットコインに特化したCEXへと変貌し、世界中の何千ものビットコイン取引と取引の中心地となりました。しかし、2014年にハッキングされ、取引が停止し、ハッカー攻撃で大量のビットコインが失われたと発表され、ユーザーは数十億ドルの資金を失い、深刻な財政的および法的危機を引き起こしました。マウントゴックスのその後の破産申請と清算手続きは数年にわたって続いた。

マウントゴックスの崩壊は莫大な損失と混乱を引き起こしたが、この事件は暗号通貨業界にセキュリティ、規制遵守、ユーザー保護にさらに注意を払うよう促し、業界に大きな影響を与えた。

しかし、MtGOX KK のアカウントの BTC 残高は合計 141,686 BTC を保有しており、依然として大規模なアカウントであると言えます。

7) マラソンデジタルホールディングス: 12,964 BTC

Marathon Digital Holdings は、ビットコインのブロック生成とブロックチェーン技術に重点を置いたアメリカのデジタル資産技術企業です。同社の使命は、ブロック生成を通じてビットコイン ネットワークのセキュリティと信頼性をサポートし、デジタル資産分野における成長と革新を追求することです。

上場企業である Marathon Digital Holdings には、ブロックチェーンとビットコイン技術の革新を活用することに専念するデジタル資産分野の専門家チームがいます。

未実現利益（実現されていない保有利益）の最大の割合は現在、ビットコイン保有高の 106.3% に存在しています。これは、ブロック生成ビジネスの性質上、参入価格は実質的に 1 ビットコインあたり 0 ドルですが、これにはビットコインのマイニングにかかる​​人件費、設備費、電気代は含まれていません。

2021年の参入価格は約19億ドルでしたが、現在は39億ドルにまで成長しています。ビットコインの総保有量も10,054 BTCから12,964 BTCへと28.94%増加し、現在7位となっている。

8) テスラ: 10,800 BTC

テスラの暗号通貨保有量は過去2年間で大きな変動を経験してきた。 2021年2月、マスク氏の革新的な自動車会社は、1コインあたり平均3万6000ドルの価格で約15億ドル相当のビットコインを購入した。テスラは、ビットコインをバランスシートに追加した直後に、ビットコインとドージコインを使用して特定の製品を購入するオプションを含む暗号通貨の支払いオプションを受け入れると発表した。しかし、その後、承認された支払い方法からビットコインが削除されました。

その後、同社は2022年第2四半期の財務諸表で、環境への懸念と資産の再調整の必要性から、保有株式全体の75％を売却したと発表した。それ以来、彼らは残りの25％（約10,800 BTC）を保有しており、それ以上の購入や売却は行っていない。

昨日（8月17日）の最新ニュースによると、ウォールストリート・ジャーナルは、テスラの姉妹会社であるスペースXが昨年と2021年に保有していた合計3億7,300万ドル相当のビットコインを売却したことを明らかにしたが、金額や時期については明らかにしなかった。マスク氏は2021年のスピーチでスペースXがビットコインを所有していると述べたが、同社は非公開企業であるため、その額は公表されていない。

このニュースの影響を受けたのか、ビットコインの価格は今朝8%以上急落し、一時25,409ドルまで下落した。 Bitfinex でのビットコインの価格はさらに下落し、一時 24,715 ドルの安値を記録しましたが、その後 26,000 ドル以上に回復しました。この下落によりビットコインは6月20日以来の最低値となった。

9) ハット8マイニングコーポレーション: 9,152 BTC

Hut 8 Mining（中国語訳：Hut 8 Mining）は、ビットコインのブロック生成とデジタル資産管理に重点を置くカナダのビットコインマイニング会社です。

同社は2017年に設立され、北米で最大の上場ビットコインブロックプロデューサーの1つです。同社はカナダの複数の場所に鉱山を持ち、ビットコインブロックチェーン上で取引を検証および記録するための複雑なアルゴリズムの問​​題を解決することで報酬としてビットコインを獲得しています。 3 つの主要なマイニング センターをベースとすると、毎月平均約 300 ビットコインをマイニングできます。

公開企業であるHut 8 Miningはトロント証券取引所に上場しており、投資家は同社の株式を購入することでビットコインブロックチェーン分野での事業に参加することができます。同社の目標は、効率的なブロック生成サービスを提供することで、投資家にビットコインに直接参加する機会を提供することです。

同社は2021年以降、ビットコインの保有総量を増やしており、10,766 BTCを追加し、現在は合計9,152 BTCを保有している。

同社は市場の変動に直面しても長期的な「HODL戦略」を維持しており、採掘されたBTCはすべて信託に預けられている。現在、合計9,152 BTCを保有しています。

しかし、ビットコインの半減期後にブロック生成の難易度が増したため、HUT 8 Mining Corpの2023年第2四半期の収益は期待外れとなり、HUTの株価は下落した。

さらに、8月6日のブロックによると、ステーブルコイン発行会社テザーは四半期報告書の中で、約16億7000万ドル相当のビットコインを保有していることを明らかにした。このニュースにより、テザー社は資産の最大保有者となった。 Tether はビットコインアドレスを公式に公開していませんが、複数のビットコインウォレットを保有している可能性があります。

クジラの動きを追跡する

さらに、上位 200 のビットコイン アドレスは、流通しているビットコイン全体の約 20% を所有しています。大量のビットコインを保有している個人や団体は依然として多く存在し、その多くは匿名です。

出典: Tokenview

グラスノードのデータによると、2020年の直近のビットコイン半減期以降、ビットコインクジラの数は2021年2月に約2,500でピークに達し、それ以降は減少傾向にあり、2022年2月から3月にかけてのみ回復しました。2023年2月19日に最低点に達し、1,000ビットコイン以上を保有するウォレットアドレスの数はわずか2,027でした。最後の最低点は2019年8月5日で、アドレス数は2,023でした。

クジラの総量も減少している。下のグラフによると、クジラ関連企業は今年の総供給量の46%を占めており、2021年初めの63%から減少しています。

具体的には、ビットコインのクジラアドレスが保有する合計残高は、5月30日以降約255,000ビットコイン減少しました。この傾向は、148,000ビットコインに達し、史上最大の月間残高減少を示しています。

8月3日、Santiment市場ニュースによると、少なくとも100BTCを保有するビットコインアドレスの数は現在約16,000（15,870）に達しています。これらのクジラアドレスは合計1150万BTCを保有しており、これは既存の総供給量の半分以上（59.2%）を占めています。過去 12 週間で、これらのアドレスが保有する合計金額は、約 280,000 (287,755) 百万 BTC 増加しました。

多くのトレーダーはこれを弱気の兆候と捉えており、価格が下落するのではないかと懸念する可能性がある。最近のビットコインのクジラからの資金の流れは数億ドルに達しているものの、ビットコインの現在の価格はまだ3万ドルを突破していない。しかし、小規模投資家にとっては、新たな機会を意味する可能性がある。

強気の感情が弱まるのと同時に、ビットコイン保有者の純ポジションの変化数は最近1か月ぶりの低水準を記録した。この指標は、長期投資家の保有量の変化を月単位で測定し、投資家がビットコインのポジションを増やしているか減らしているかを示します。

Glassnode が提供したデータによると、指標は 1 か月ぶりの安値 17,604.723 に達したばかりです。これは、過去数週間にわたって、より多くの保有者が新たなポジションを開くのではなく、利益を得るためにビットコインのポジションを閉じたことを示唆している。これはまた、クジラが動き回った後、様子見の状態に戻ることを示しています。

より広い視点から見ると、世界的な景気後退に対する懸念が高まっており、投資家はリスクの高い市場ポジションを増やす動機を欠いている可能性がある。さらに、ビットコイン現物ETFが近い将来承認される可能性はまだ決まっておらず、市場のさらなる信頼感は欠如している。同時に、暗号通貨が直面している規制については悲観的な見方もある。

ビットコイン先物市場からこれを垣間見ることができます。ビットコイン先物市場は、取引の世界で非常に重要な位置を占めています。先物契約は、実際の BTC がやり取りされない 2 者間の金融契約です。過去7か月間、ビットコイン先物関連の取引量は減少している。

最新のデータによると、BTC先物取引量は2022年12月以来の最低水準に落ち込み、1日平均70億ドル未満となっている。これは、トレーダーが現在の価格レベルではさらなる行動を取ることを望んでいないか、より変動が激しい、または大きな動きをする可能性が高い他の市場に関心を移していることを示唆しています。

一般的に、一部のクジラは入れ替えが疑われており、一部のクジラの活動や調整は主に短期保有者によって行われています。ほとんどのクジラはビットコインを資産として保有しており、未実現利益の維持を前提に様子見の姿勢を取っています。

まとめ

現在、ビットコインの最大の保有者は、グレイスケール、主要なCEX、そして米国政府であることがわかります。さらに、ステーブルコインの発行元であるテザーもクジラ保有者の1社となった。

2021年以降、スーパーホエールの数は減少していますが、特定の期間に回復したり、個人投資家が増加したりもしています。米国の機関投資家によるビットコインETFの申請の急増が短期的な変動を引き起こした可能性がある。しかし、実体企業の大口保有者のほとんどは、依然としてビットコイン資産を保有しており、大量に売却しておらず、そのほとんどは静止状態にあります。